Годовая программа
EXPERT
EXPERT
Все преимущества годового цикла мероприятий Школы финансов в одной программе
Программа EXPERT
- Полный аналог зарекомендовавшей себя годовой программы грантов Top Talents
- Подготовка к интервью в инвестиционные банки и фонды прямых инвестиций
- Расширение навыков финансового моделирования и оценки стоимости бизнеса
- Отраслевой анализ
- Навыки управления инвестиционным портфелем частного капитала
- Развитие лидерских качеств
- Определение долгосрочных карьерных целей и задач
- Регулярные консультации с ментором
- Подготовка к интервью в инвестиционные банки и фонды прямых инвестиций
- Расширение навыков финансового моделирования и оценки стоимости бизнеса
- Отраслевой анализ
- Навыки управления инвестиционным портфелем частного капитала
- Развитие лидерских качеств
- Определение долгосрочных карьерных целей и задач
- Регулярные консультации с ментором
Программа EXPERT
- Полный аналог зарекомендовавшей себя годовой программы грантов Top Talents
- Подготовка к интервью в инвестиционные банки и фонды прямых инвестиций
- Расширение навыков финансового моделирования и оценки стоимости бизнеса
- Отраслевой анализ
- Навыки управления инвестиционным портфелем частного капитала
- Развитие лидерских качеств
- Определение долгосрочных карьерных целей и задач
- Регулярные консультации с ментором
- Подготовка к интервью в инвестиционные банки и фонды прямых инвестиций
- Расширение навыков финансового моделирования и оценки стоимости бизнеса
- Отраслевой анализ
- Навыки управления инвестиционным портфелем частного капитала
- Развитие лидерских качеств
- Определение долгосрочных карьерных целей и задач
- Регулярные консультации с ментором
Целевая аудитория
- Текущие студенты, недавние выпускники с начальным опытом работы, планирующие построить карьеру в российских и международных финансовых компаниях
- Сотрудники финансовых отделов отраслевых компаний, использующих практики моделирования и оценки стоимости в повседневной работе
- Сотрудники финансовых отделов отраслевых компаний, использующих практики моделирования и оценки стоимости в повседневной работе
Преимущества курса
- Преподают экспертыПрактики инвестиционно-банковской сферы
- Годовая программаНаш самый полный курс, который включает блоки BASE, PRO, PE&VC, INDUSTRY
- Удобный график и форматПо воскресеньям в онлайн-формате
- Персональный менторОбсуждение карьерного трека и подготовка к интервью
Расписание программы
Ближайший набор:
октябрь 2023 г.
октябрь 2023 г.
Блок BASE
Модуль 1
(4 часа)
(4 часа)
Модуль 1
(4 часа)
(4 часа)
Обзор финансового сектора. Основы подготовки финансовых моделей в MS Excel. Оценка инвестиционной привлекательности проектов. Основы составления инвестиционного портфеля. Расчет IRR и NPV как основных методов принятия решений. Модель CAPM.
Модуль 2
(8 часов)
(8 часов)
Модуль 2
(8 часов)
(8 часов)
Анализ трех форм финансовой отчетности: Отчет о прибылях и убытках, Бухгалтерский баланс, Отчет о движении денежных средств.
Модуль 3
(11 часов)
(11 часов)
Модуль 3
(11 часов)
(11 часов)
Моделирование и прогнозирование в MS Excel трех форм финансовой отчетности на примере выбранной компании.
Модуль 4
(6 часов)
(6 часов)
Модуль 4
(6 часов)
(6 часов)
Расчет 'EV to Equity Value Bridge'. Основные корректировки, применяемые при расчете стоимости бизнеса. Обзор основных подходов к оценке стоимости бизнеса. Метод рыночных мультипликаторов. Метод исторических сделок. Расчет мультипликаторов в MS Excel.
Модуль 5
(3 часа)
(3 часа)
Модуль 5
(3 часа)
(3 часа)
Анализ дисконтированных денежных потоков (DCF) и модель дисконтированных дивидендов (DDM). Методология расчета WACC. Оценка стоимости компании методом DCF в MS Excel на примере российской компании потребительского сектора.
Модуль 6
(4 часа)
(4 часа)
Модуль 6
(4 часа)
(4 часа)
Основы подготовки презентационных материалов по сделке в MS PowerPoint. Систематизация подходов к оценке стоимости бизнеса и формирование рекомендации по компании. Построение Football Field в MS Excel.
Модуль 7
(6 часов)
(6 часов)
Модуль 7
(6 часов)
(6 часов)
Рынки акционерного капитала (ECM). Рынки долгового капитала (DCM).
Модуль 8
(2 часа)
(2 часа)
Модуль 8
(2 часа)
(2 часа)
Кредитный анализ (Credit Analysis)
На протяжении всего курса
(22 часа)
(22 часа)
На протяжении всего курса
(22 часа)
(22 часа)
- Выполнение домашних и самостоятельных работ
- Менторская программа при участии спикеров Школы финансов
- Карьерные консультации
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии
- Командные кейс-стади
- Подготовительные интервью
- Менторская программа при участии спикеров Школы финансов
- Карьерные консультации
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии
- Командные кейс-стади
- Подготовительные интервью
Промежуточный экзамен
(6 часов)
(6 часов)
Промежуточный экзамен
(6 часов)
(6 часов)
Письменный экзамен, покрывающий теоретические и практические аспекты курса. Устное интервью по темам курса со спикерами программы.
Блок PRO
Модуль 1
(2 часа)
(2 часа)
Модуль 1
(2 часа)
(2 часа)
Обзор основных подходов к оценке стоимости бизнеса. Метод рыночных мультипликаторов. Метод исторических сделок. Анализ дисконтированных денежных потоков (DCF).
Модуль 2
(6 часов)
(6 часов)
Модуль 2
(6 часов)
(6 часов)
Практические аспекты финансового учета лизинговых обязательств, запасов готовой продукции, отложенных налоговых активов и обязательств, финансовых вложений, оборотного капитала, амортизации. Основные различия учетной политики IFRS и US GAAP.
Модуль 3
(6 часов)
(6 часов)
Модуль 3
(6 часов)
(6 часов)
Методы учета инвестиций в зависимые и дочерние компании. Расчет goodwill в сделках приобретений. Анализ изменения чистой прибыли на акцию в результате сделки (accretion/dilution). Расчет потенциальных синергий в сделках слияний и поглощений. Моделирование и прогнозирование в MS Excel консолидированной финансовой отчетности компании после приобретения.
Модуль 4
(6 часов)
(6 часов)
Модуль 4
(6 часов)
(6 часов)
Обзор основных этапов сделки покупки (buy-side M&A) или продажи (sell-side M&A). Экономика сделок SPAC. Анализ последних российских и международных сделок M&A и SPAC.
Модуль 5
(3 часа)
(3 часа)
Модуль 5
(3 часа)
(3 часа)
Основные этапы подготовки компании к публичному размещению (IPO). Анализ последних российских и международных сделок IPO.
Модуль 6
(16 часов)
(16 часов)
Модуль 6
(16 часов)
(16 часов)
Учет отраслевой специфики при оценке стоимости компаний нефтегазового, металлургического и горнодобывающего, банковского и телекоммуникационного секторов экономики и моделирование в MS Excel.
Модуль 7
(5 часов)
(5 часов)
Модуль 7
(5 часов)
(5 часов)
Возможные способы финансирования деятельности компании. Моделирование обратного выкупа компании (LBO) и расчет доходности инвестиций (return analysis) в MS Excel.
На протяжении всего курса
(22 часа)
(22 часа)
На протяжении всего курса
(22 часа)
(22 часа)
- Выполнение домашних и самостоятельных работ
- Менторская программа при участии спикеров Школы финансов
- Карьерные консультации
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии
- Командные кейс-стади
- Подготовительные интервью
- Менторская программа при участии спикеров Школы финансов
- Карьерные консультации
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии
- Командные кейс-стади
- Подготовительные интервью
Промежуточный экзамен
(6 часов)
(6 часов)
Промежуточный экзамен
(6 часов)
(6 часов)
Письменный экзамен, покрывающий теоретические и практические аспекты курса. Устное интервью по темам курса со спикерами программы.
Блок Private Equity, Venture Capital, Fintech and Crypto
Модуль 1
Модуль 1
Введение в Private Equity & Venture Capital. Место PE/VC в финансовой экосистеме. Что такое LP-GP, экономика фонда. Обзор российского рынка PE/VC. Типичная карьера в PE/VC. Этапы сделки. Тренды в России и мире.
Модуль 2
Модуль 2
Обзор основных этапов сделки покупки (buy-side M&A) или продажи (sell-side M&A). Экономика сделок SPAC. Анализ последних российских и международных сделок M&A и SPAC.
Модуль 3
Модуль 3
Анализ сделок прямых инвестиций. Обзор основных выполняемых задач в Private Equity. Принципы анализа секторов. Процесс поиска инвестиционных возможностей. Ключевые принципы анализа бизнеса компании и инвестиционный анализ. Обзор процесса комплексной проверки (due diligence) и его типов. Обзор основных внутренних материалов (например, инвестиционный меморандум) и их структуры.
Модуль 4
Модуль 4
Анализ сделок прямых инвестиций / инструменты анализа и управления портфелем проектов. Портфель проектов (pipeline) фонда: основные инвестиционные критерии отбора компаний для инвестирования и ведение переговоров. Поиск компаний-таргетов: виды и краткий обзор основных источников информации для поиска сделок. Обзор инвестиционного процесса до момента входа в капитал компании. Управление портфельными компаниями: способы коммуникации и механизмы контроля.
Модуль 5
Модуль 5
Юридические аспекты сделок с частным капиталом. Обзор основных документов при сделке: NDA, Term Sheet, SPA, SHA. Разбор ключевых статей Term Sheet и основных механизмов (прав и обязанностей сторон), применяемых при сделках.
Модуль 6
Модуль 6
Юнит-экономика. Цели и преимущества использования метода юнит-экономики. Клиенты: каналы привлечения, воронка пользователей и конверсия. Когортный анализ. Ключевые метрики юнит-экономики.
Модуль 7
Модуль 7
Введение в Fintech. Описание финтех-индустрии, сегменты рынка и основные игроки. История развития финтеха: экономические, технологические и регуляторные предпосылки.
Модуль 8
Модуль 8
Основные тренды финтех-сектора. Тренды финтех-индустрии в России и глобально. Анализ основных сегментов. Крупные сделки и методики оценки финтех-компаний. Особенности финансирования компаний в финтех-индустрии.
Модуль 9
Модуль 9
Финтех в управлении инвестициями. Технологии и их влияние на индустрию управления инвестициями. Драйверы роста рынка. Крупнейшие компании. Модели взаимодействия с традиционными игроками.
Модуль 10
Модуль 10
Платежи и альтернативное кредитование. История платежной индустрии. Драйверы роста безналичных платежей. Описание платежного процесса. Обзор рынка альтернативного кредитования. Бизнес-модели платформ альтернативного кредитования.
Модуль 11
Модуль 11
Введение в блокчейн и криптовалюты. Технология блокчейн: история развития, возможности применения. Реализации блокчейна в финансах: что возможно сейчас, что будет возможно в ближайшем будущем. Криптовалюты как класс активов
На протяжении всего курса
На протяжении всего курса
- Выполнение домашних и самостоятельных работ
- Менторская программа при участии спикеров Школы финансов
- Карьерные консультации
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии
- Командные кейс-стади
- Подготовительные интервью
- Менторская программа при участии спикеров Школы финансов
- Карьерные консультации
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии
- Командные кейс-стади
- Подготовительные интервью
Промежуточный экзамен
Промежуточный экзамен
Письменный экзамен, покрывающий теоретические и практические аспекты курса. Устное интервью по темам курса со спикерами программы.
Блок INDUSTRY
Модуль 1
Модуль 1
Технологический сектор. Транспорт и фудтех (Ride-Hailing, FoodTech). Электронная коммерция (e-Commerce). Образовательные технологии (EdTech). Облачные сервисы (Cloud Service). Игровые сервисы (e-Gaming)
Модуль 2
Модуль 2
Телекоммуникационный сектор. Обзор рынка телекоммуникационных операторов
Модуль 3
Модуль 3
Медиа. Видеостриминговые сервисы. Музыкальные стриминговые сервисы
Модуль 4
Модуль 4
Металлургия. Медь. Алюминий
Модуль 5
Модуль 5
Горнодобыча. Золото. Уголь. Железная руда
Модуль 6
Модуль 6
Нефтегазовый сектор. Добыча (Upstream). Транспортировка (Midstream). Переработка (Downstream)
Модуль 7
Модуль 7
Потребительский сектор. Продовольственный сегмент (Food). Непродовольственный сегмент (Non-Food). Дарксторы и экспресс-доставка (Dark Stores, e-Grocery). Учет методологии IFRS16
Модуль 8
Модуль 8
Банковский сектор. Учет и оценка активов банковского сектора. Расчет нормативов.
Модуль 9
Модуль 9
Фармацевтический сектор. Биотех. Вероятностная DCF модель.
Модуль 10
Модуль 10
Энергетический сектор. Электроэнергетика. Возобновляемые источники энергии
На протяжении всего курса
На протяжении всего курса
- Выполнение домашних и самостоятельных работ
- Карьерные консультации
- Карьерные консультации
Экзамен
Экзамен
Письменный экзамен, покрывающий теоретические и практические аспекты курса.
Формат программы
Продолжительность
11 месяцев
Форма обучения
Заочная с применением дистанционных технологий
Аудитория
20-40 слушателей
Спикеры курса
Практики бизнеса ведущих инвестиционных компаний: Goldman Sachs, Sberbank M&A, UBS, VTB, Baring Vostok, Elbrus Capital, Sistema
Карьерные треки
Можно выбрать опытного ментора в одном из направлений: Investment Banking, In-House M&A, Capital Markets, Equity Research, Private Equity & Venture Capital, Fintech & Crypto
Нетворкинг
Взаимодействие с командой Школы финансов и доступ к ведущему сообществу профессионалов в финансовом секторе
Стоимость
От 235 000 руб.
(с 6 октября)
(с 6 октября)
Как попасть
Мотивационное интервью с командой спикеров
Сертификация
Удостоверение государственного образца
Могу ли я обучаться бесплатно?
Если Вы являетесь текущим студентом высшего учебного заведения, то можете претендовать на 100% покрытие стоимости обучения на годовой программе грантов Top Talents
Всем слушателям будут предоставлены следующие преимущества
- Доступ к обширной базе сообщества Школы финансов (спикеры и выпускники)
- Менторская программа взаимодействия со спикерами и ассистентами Школы финансов
- Обсуждение карьерного планирования
- Подготовка к отбору на стажировки и подачи заявки на открытые вакансии в российских и международных финансовых компаниях
- Помощь в подготовке CV и Cover Letter
- Подготовительные интервью (mock interviews)
Дополнительные преимущества
Только для слушателей программы EXPERT
- Итоговый экзамен для проверки знаний по всем темам блоков BASE, PRO, PE&VC, INDUSTRY
- Взаимодействие с сообществом годовой программы Школы финансов 2022/23
- Доступ к закрытым мероприятиям приглашенных спикеров годовой программы Школы финансов 2022/23
Связаться с нами
E-mail: team@sfinance.org
Экономический факультет МГУ
ул. Ленинские Горы д.1, стр.46,
Москва
ул. Ленинские Горы д.1, стр.46,
Москва